«Деловой Петербург»; Фундамент на всю жизнь

Услуги по накопительному страхованию жизни страховщики сравнивают с фундаментом, на котором можно строить менее надежные, но потенциально более доходные инвестиции.
В пенсионном страховании существует две основные схемы. Первая – когда при достижении определенного срока накопленную сумму выплачивают в течение определенного периода, например 10 лет. Тем, кто намерен жить дольше, выгоднее программа с неограниченным периодом выплат, но она и стоить будет дороже.

Сколько лет осталось

При этом привязка к пенсии, установленной законом, весьма условна. Программа пенсионного страхования может трансформироваться в договор ренты, и тогда выплата будет производиться по достижении возраста, указанного страхователем в договоре.

"После формирования накопительного фонда клиент принимает решение, как будут осуществляться выплаты, – объясняет Ирина Петрова, руководитель петербургского отделения "Ингосстрах – Жизнь". – Клиент может получить страховое обеспечение либо единовременной выплатой, либо в виде ежемесячных перечислений пожизненно".

По словам Светланы Карбацковой, руководителя департамента разработки страховых продуктов "Альянс РОСНО Жизнь", основное отличие накопительного страхования жизни от других сберегательных инструментов – это рисковая составляющая.

"При наступлении страхового события (например, инвалидности, смерти застрахованного, достижения им определенного возраста) страховка обеспечивает получение большей суммы денег, чем та, которая могла бы быть накоплена к этому моменту без наличия полиса страхования жизни, – поясняет она. – При этом уже в момент заключения договора страховая компания гарантирует точный размер выплаты, которая состоится, например, через 20 или 30 лет. И эта гарантия не зависит от состояния финансового рынка к моменту окончания действия полиса".

Полис с несчастным случаем

Наиболее распространено смешанное страхование жизни, в которое входит накопительная и рисковая (защита от несчастного случая) части: по оценкам "Ренессанс Life", оно занимает более 80% рынка накопительного страхования жизни. Если со страхователем ничего не случилось в период действия договора, он может получить всю накопленную сумму или же сформировать из нее своеобразный пенсионный фонд, обеспечивающий пенсионное страхование с пожизненной выплатой в виде пенсии. Если в период действия программы с клиентом произошел несчастный случай, страховая компания осуществляет выплаты – до 100% от суммы.

Наперегонки с инфляцией

Не все страховщики считают, что накопительное страхование так уж маловыгодно.
"В накопительной части программ мы близки к компенсированию инфляционных потерь, – говорит Олег Киселев, управляющий директор "Ренессанс Life". – Некоторые страховые продукты способны конкурировать с банковскими вкладами. Мы не можем соперничать с ПИФами, если брать во внимание последние 2-3 года". Олег Киселев отмечает, что сравнивать ПИФы и накопительные пенсионные программы страхования не совсем корректно: в первом случае имеют место высокорисковые спекулятивные операции. Однако большинство страховщиков признаются, что в доходности их продукты проигрывают депозитам.

"Компенсировать рост инфляции невозможно, поскольку в среднем она составляет 8-10% в год, тогда как доходность по программам пенсионного страхования – 5-6%", – говорит Ольга Спиридонова, директор Центра личного страхования ОАО СК "Русский мир".

Корпоративная поддержка

Пока накопительное страхование, в том числе и пенсионное, формируется за счет предприятий. Пенсионное страхование за счет работодателя востребовано в основном среди крупных международных компаний, где оно стало практически обязательной частью социального пакета. При этом даже такие компании поощряют участие сотрудников в накоплении. Однако государственная налоговая политика не поощряет накопительные программы.

"Пенсионные программы наиболее затратны для работодателя по сравнению с другими страховыми программами, – отмечает Олег Киселев. – Пенсионные взносы, сделанные за счет работодателя, облагаются ЕСН. Многие компании, где возраст сотрудников составляет 30-35 лет, не склонны делать столь долгосрочные инвестиции в персонал, предпочитая бонусные программы сроком до 5 лет. Кроме того, работодатели не могут участвовать в управлении инвестированием средств, вложенных в накопительные программы, что также сдерживает их желание вкладывать средства в данный инструмент".

В цифрах
до 5% составляет норма доходности, которую страховщик учитывает в тарифной ставке.

Источник: ООО "РГС-Северо-Запад"

Есть мнение
Максим Сенчихин, начальник управления по работе со стратегическими партнерами ООО "СК СОГАЗ-ЖИЗНЬ":
"Самый популярный сегодня среди корпоративных клиентов вариант пенсионного страхования – приобретение полиса с нулевым периодом накопления. Такой презент некоторые работодатели преподносят своим заслуженным сотрудникам предпенсионного и пенсионного возраста. Регулярных долгосрочных программ, которые бы осуществляли работодатели для формирования лояльности персонала, в реальности пока очень немного. Но я уверен – это вопрос самого ближайшего времени. Кроме того, пенсионные страховые программы, в случае их софинансирования и предприятием, и работником, позволяют реализовывать различные правила вестинга (участия работников в пенсионных накоплениях в случае прекращения трудовых отношений с работодателем). Этого, пожалуй, не может сделать ни один другой финансовый инструмент".

Страховые компании в дореволюционной России задумывались о предоставлении людям пожизненных доходов. Правда, тогда история внесла в их деятельность свои коррективы.