Присвоенные рейтинги

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг финансовой надежности страховой компании «Ренессанс Жизнь» на уровне ruAА, прогноз по рейтингу стабильный.

Рейтинг обусловлен высокими рыночными позициями, комфортной оценкой страхового бизнеса, удовлетворительными финансовыми результатами, высоким качеством активов и комфортной структурой баланса, а также умеренно высоким качеством управления и организации бизнес-процессов.

По данным Банка России, компания заняла 4 место по взносам среди страховщиков жизни за 1 полугодие 2025 года. На 30.06.2025 активы страховщика составили 209,9 млрд рублей, обязательства по портфелям договоров страхования и выпущенных (принятых) договоров перестрахования – 183,3 млрд рублей, собственные средства – 24,0 млрд рублей, уставный капитал – 0,45 млрд рублей. Согласно методологии агентства, компания относится к 1 размерному классу. За 2024 год компания собрала на 60,4% страховой премии больше, чем за 2023 год. Динамика объема собственных средств (-20,3% на 30.06.2025 по сравнению со значением на 30.06.2024), связанная с переходом на новые стандарты составления отчетности, консервативно оценивается агентством.

За 1 полугодие 2025 года доля крупнейшего направления деятельности - банковского накопительного страхования жизни с единоразовым взносом - составила 60,9%, увеличившись на 31,3 п.п. по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, что соответствует общерыночным тенденциям, однако свидетельствует о невысокой диверсификации страхового портфеля и его низкой стабильности. При этом агентство отмечает зависимость компании от основного канала продаж и ключевого банка-посредника: через кредитные организации по итогам 1 полугодия 2025 года было получено 70,8% страховых взносов, а доля крупнейшего посредника составила 35,8% собранных премий. Величина комиссионного вознаграждения кредитным организациям составила 10,1%, что оценивается позитивно. Клиентская база компании характеризуется высокой диверсификацией: за 1 полугодие 2025 года на долю пяти крупнейших клиентов пришлось 7,1% премий.

Результат от оказания страховых услуг в 2024 году и в 1 полугодии 2025 года был положителен. Показатели рентабельности капитала (19,0% за 2024 год, 0,2% в годовом выражении за 1 полугодие 2025 года) существенно зависят от чувствительности структуры активов к изменению ключевой ставки и динамики фондового рынка, и средневзвешенная за два периода оценка фактора соответствует критериям сдерживающей. Рентабельность продаж (5,6% за 2024 год) находится на низком уровне, в то время как рентабельность инвестиций (6,9% за 2024 год) – на высоком. Доля расходов на ведение дела (21,8% за 2024 год), как и коэффициент убыточности-нетто по страхованию иному, чем страхование жизни (3,7% за 2024 год) позитивно оцениваются агентством

Коэффициент качества активов составил 0,74 на 30.06.2025. Диверсификация активов также выделена в числе позитивных факторов: на крупнейшего контрагента, который не может быть отнесен к условному рейтинговому классу ruAA и выше, пришлось 3,6% активов на 30.06.2025. Риски концентрации активов на связанных сторонах оцениваются агентством как низкие: доля связанных сторон составила 8,5% активов на 30.06.2025. Активы и обязательства компании сбалансированы как по срокам, так и по валютам. На 30.06.2025 отношение обязательств срочностью более одного года к активам срочностью более одного года составило 1,2, соотношение обязательств и активов в рублях составило 0,9, в долларах США – 1,0, доля обязательств в прочих валютах невелика. Нормативное соотношение собственных средств и принятых обязательств страховщика находится на умеренно высоком уровне: 1,12 на 30.06.2025, 1,44 на 30.08.2025. Значение коэффициента уточненной страховой ликвидности-нетто (1,19 на 31.12.2024) соответствует положительной оценке фактора, в то же время значение коэффициента общей ликвидности (1,06 на 31.12.2024) - сдерживающей. Отношение кредиторской задолженности и прочих обязательств к валюте баланса (1,6% на 31.12.2024) относится к числу позитивных факторов. Отношение внебалансовых обязательств к собственным средствам (15,5% на 30.06.2025) выделено в числе ограничивающих рейтинг факторов. Низкая доля оценочных обязательств в пассивах (0,1% на 30.06.2025), а также отсутствие долговой нагрузки положительно оцениваются агентством.